Gestão de Risco em Forex Trading Uma estratégia de gestão de capital eficaz é um atributo essencial dos mercados financeiros. Sem gestão de dinheiro de alta qualidade é impossível permanecer no mercado de forex. Para a negociação em linha bem sucedida do forex, o jogador deve poder identificar riscos em cada transação. Isso não só economizar dinheiro, mas também multiplicá-lo. As regras de gestão de dinheiro incluem os seguintes princípios: 1. Investir não mais de metade do capital total. A figura de 50 é a figura de Murphy. Especialistas financeiros recomendam uma porcentagem menor: 5-30. Isso significa que mais de metade dos fundos próprios do jogador deve ser deixado para uso em situações incomuns e para continuar o trabalho eficaz. 2. Investir menos de 10 - 15 do capital total em uma posição. Isso permite que você para segurar contra a devastação causada por investir todos os fundos em uma transação. 3. Taxa de risco em cada transação deve ser inferior a 5 do total de fundos. A observância deste princípio manterá as perdas de um comerciante em uma transação abaixo de 5 de seu capital total. Alguns analistas recomendam reduzir este valor para 1,5-2. 4. O montante do adiantamento deve ser inferior a 20 - 25 do capital para cada posição aberta em um grupo de instrumentos. Os preços dos instrumentos em um grupo normalmente se movem de forma similar. Abrir uma posição grande em um grupo é impraticável no que diz respeito à diversificação. Você deve sempre seguir a regra importante do investimento ideal: todos os fundos devem ser diversificados. Alocar seu capital para que ele resiste, se um dos grandes negócios não é rentável. Com uma diversificação adequada, os negócios com prejuízo são sempre compensados por lucros. 5. O nível de diversificação da carteira. Diversificação é uma maneira confiável para proteger de perder dinheiro, mas também deve ser moderado. É necessário manter um equilíbrio razoável entre diversificação e concentração. Para que a diversificação seja confiável, basta abrir uma posição em 4 a 6 diferentes grupos de instrumentos. Diversificação varia inversamente com a correlação entre os grupos de ferramentas de negociação. Se a correlação for negativa, a diversificação do investimento é forte. 6. Colocar ordens de paragem (stop-loss). Uma ordem Stop-loss é definida pelo comerciante para evitar grandes perdas. A ordem stop-loss é um preço fixo pelo qual um operador fecha a sua posição em caso de flutuações adversas de preços no mercado. O nível de stop-loss é determinado pela prontidão do traderrsquos para perdas na transação corrente e análise da situação do mercado. Exemplo: Um comerciante tem um depósito de 2.000. Tendo avaliado a situação do mercado, o comerciante abre uma posição comprada sobre o EURUSD, ou seja, compra euros por dólares. O comerciante está pronto para investir 10 de seu depósito na transação, com o nível de risco de 3 de depósito do comerciante. Dado o nível de 1 a 100, o comerciante compra 0,15 lote EURUSD ao preço de 1,2930. Neste caso, o comerciante faz um adiantamento de 200 (10 do depósito). Em seguida, o comerciante estabelece uma ordem stop-loss. 3 de 2000 é 60. Isto significa que o comerciante continuará perdendo até que as perdas ascendam a 60. Uma vez que a perda é superior a 60, o comerciante fecha a posição ao preço de mercado (corrige as perdas). Quando o EUR / USD alcança o nível de 1,2890, o resultado financeiro da posição de 0,15 lote EURUSD é de -60. O comerciante fecha a posição em 1.2890. Assim, o comerciante fez uma perda de 3 do depósito, mas tem evitado a perda de todo o depósito, se a taxa de câmbio EURUSD caiu muito menor. Antes de definir uma ordem stop-loss um comerciante deve avaliar adequadamente a combinação de fatores técnicos refletidos na tabela de preços e lembre-se de proteger seus fundos. Quanto mais fortes forem as mudanças no mercado, mais longe do nível de preços atual, as ordens de parada devem ser definidas. O comerciante está sempre interessado em estabelecer uma ordem stop-loss tão perto do preço quanto possível para minimizar as perdas de transações falhadas. No entanto, as ordens de paragem demasiado próximas do preço podem impedir de beneficiar de numerosas posições rentáveis devido às flutuações de preços a curto prazo. Vise versa, stop-ordens muito longe do preço pode aumentar muito o número de negócios não rentáveis. 7. Determinação da taxa de lucro. Para cada transação potencial, deve haver uma determinada proporção de lucros e perdas. Eles devem ser equilibrados uns com os outros se o mercado de troca de moeda on-line se move em uma direção indesejável. Geralmente a relação é de 3 a 1. Caso contrário, a transação deve ser rejeitada. Por exemplo, se um comerciante arrisca 200, então o lucro potencial da transação deve ser 600. Uma vez que um lucro significativo só pode ser alcançado em um número muito pequeno de transações, todos os esforços devem ser feitos para maximizar o lucro. Para isso, é necessário manter posições lucrativas o maior tempo possível. Mas minimizar as perdas de transações não rentáveis não deve ser esquecido. 8. Abrir várias posições. Ao abrir algumas posições em um instrumento, o comerciante identifica posição de comércio e tendência. O objetivo das posições comerciais é um comércio de curto prazo. Eles são limitados por fechar stop-ordens, que são executados quando o preço atinge o nível de parada. As posições de tendência possuem ordens de parada mais distantes e permitem que posições sejam mantidas sob menores flutuações nos preços de mercado. Com essas posições, um comerciante pode obter o maior lucro. Aviso de Risco: A negociação de Forex implica que você está voluntariamente assumindo riscos possíveis de perder seus fundos. Lição 2: Como funciona a negociação Terminologia 2.3 Gestão de Risco Deve-se considerar o risco envolvido na negociação no mercado cambial. O comerciante é livre para decidir se deve tomar uma abordagem conservadora ou uma tomada de risco em fazer comércios. Negociação conservadora significa colocar menos negócios por períodos mais longos, com tamanhos de lote menores, gerenciamento de risco rígido e metas de lucro modestas. Pode-se usar o limite e parar ordens para diminuir o risco envolvido na negociação. Ao colocar uma ordem de mercado, muitos comerciantes experientes já sabem os níveis em que eles vão querer sair do comércio. A natureza de 24 horas do mercado Forex torna difícil para um comerciante para tomar decisões de negociação atempada, uma vez que grandes movimentos do mercado pode acontecer enquanto ele ou ela está ausente. As ordens de limite e de parada fecham automaticamente posições abertas (ou abrem novas) quando o preço atinge um determinado nível. Ordens de limite são projetados para obter ganhos em uma posição, fechando-a para fora em um preço predeterminado. Para uma posição longa, uma ordem de limite é colocada acima do preço atual. Se um comerciante detém uma posição curta, então uma ordem de limite será colocado abaixo do preço atual. Uma ordem de parada pode ser usada para minimizar perdas. Para uma posição longa, uma ordem de parada é colocada abaixo do preço atual. Se um comerciante detém uma posição curta, então uma ordem de parada será colocada acima do preço atual. Também conhecido como uma ordem stop-loss, seu objetivo é fechar uma posição em que o mercado está se movendo contra você, limitando suas perdas em um comércio. Exemplo: Euro vs US Dollar, 7 de dezembro. Vejamos a figura acima para examinar uma posição que tem uma ordem de limite e uma ordem de parada anexada a ela. O par que está sendo observado aqui é o EUR / USD. A posição é uma Compra, ou Euro Long. A ordem de limite é colocada em 1,3320 no caso de o par se move para cima e fecharia o comércio com um lucro. A ordem de parada está localizada em 1,3270 no caso de o comércio se move na direção da posição e fecharia a posição com perda. O fechamento da posição impede quaisquer perdas adicionais se o preço continuar a cair para baixo. A Lição 3 leva você através de duas operações de exemplo para mostrar como o valor das posições muda ao longo de vários dias. Deve-se notar que é a política da CMS Forex para tentar honrar todas as ordens stop e limitar até 10 lotes em tamanho. No entanto, para ordens maiores e durante condições de mercado extraordinariamente voláteis, pode ser impossível executar uma ordem de parada ou limite ao preço pretendido eo próximo preço disponível pode ser usado para preencher a ordem de mercado. Como construir uma estratégia, parte 5: Gestão de Risco Antes de ler mais, quero que você pense sobre uma pergunta simples. Quando eu faço esta pergunta no nosso DailyFX Bootcamps. As respostas mais comuns são cerca de 60-70. Alguns comerciantes vão adivinhar um pouco menor, respondendo com um número em torno de Raramente temos uma resposta abaixo de 50. Isso não é correto. Na negociação, podemos estar certos apenas 30 do tempo e ainda ser rentável. Neste artigo, vou mostrar-lhe como. Wersquore também vai olhar para uma questão que é potencialmente ainda mais importante ndash que está investigando por que você pode não querer esperar estar certo muito mais da metade do tempo. O que está em preço atual Quando os bancos recebem ordens de seus clientes para trocar US $ 1.000.000 por Euros, Yen ou Libras Esterlinas, eles transacionam seus negócios e essa oferta ou demanda adicional causará mudanças no preço. Alternativamente, se obtivermos um anúncio surpresa do Chefe do Fed Ben Bernanke, os preços começarão a mudar muito rapidamente para incorporar qualquer novidade que possa ser introduzida no ambiente. Mas ambos os fatores afetam o preço futuro, e, infelizmente, não há nenhuma maneira de saber que isso vai acontecer até depois que eles acontecem. Preço atual é apenas mostrando-nos um roteiro desses eventos que aconteceram no passado. Thatrsquos ele. Não tem almoço grátis. Como comerciantes, provavelmente não iremos expor um padrão de continuamente desgastar o mercado em nosso caminho para uma pilha de riquezas. Porque o mercado está sempre certo. Próximas mudanças de preços serão muitas vezes ditadas por eventos futuros que não podemos prever (como grandes encomendas por bancos ou notícias que ainda não tenham ocorrido). Com estes tipos de eventos, itrsquos impossível saber o que vai acontecer, por isso itrsquos impossível continuar a prever com êxito futuros movimentos de preços sem assistência da gestão de risco. Claro, podemos ser capazes de brilhar um ndash bias e se nenhuma notícia entra nesse mercado que muda radicalmente a perspectiva, podemos até ser capaz de negociar na direção desse viés (a tendência). Wersquove publicou inúmeros materiais tentando ajudar os comerciantes a ver isso. Mas como colocamos negócios e construir uma estratégia, temos de saber que há sempre uma chance de estar errado em um ndash comércio como não há garantias de que o preço vai subir ou para baixo em qualquer ponto no tempo. Negociação é gerenciar probabilidades. Em qualquer momento, o que você acha que as chances são de preço subindo ou descendo. Itrsquos importante olhar para esta questão ao planejar o gerenciamento de risco. Quantas vezes você quer esperar para ser certo Da série DailyFX Traits of Successful Traders. Descobrimos que os comerciantes de varejo estão certos mais frequentemente do que eles estão errados em muitos dos pares mais comumente negociados. A tabela abaixo mostra porcentagens vencedoras nesses pares durante o período de análise: Para a maioria dos pares de moedas observados, os comerciantes foram rentáveis muito mais da metade do tempo (a exceção no gráfico acima em que os comerciantes em AUDJPY estavam certos Apenas 49 do tempo). Assim, poder-se-ia esperar que esses comerciantes, com suas porcentagens ganhando saudáveis estavam indo bem Infelizmente não: Apesar do fato de que os comerciantes estavam ganhando em até 71 dos comércios, os comerciantes ainda perdeu dinheiro como um todo. Quer aventurar uma suposição de por que Bem, aqui está: A vitória média é em azul, ea perda média está em vermelho, e como você pode ver ndash cada par mostra que os comerciantes tiveram perdas maiores quando eles estavam errados do que o montante Que eles fizeram quando eles estavam certos. E apesar do fato de que os comerciantes estavam ganhando muito mais no gráfico anterior, o fato de que eles perdem muito mais quando estão errados traz muitas conseqüências indesejadas. No número um erro comerciantes de Forex fazer. O estrategista quantitativo David Rodriguez descobriu que esta era a armadilha mais comum para os comerciantes no mercado de FX e isso pode ser corrigido usando o gerenciamento de risco para sua vantagem. Usando o gerenciamento de riscos Portanto, se um comerciante quer instituir corretamente o gerenciamento de risco em suas estratégias, como podem fazê-lo Há duas áreas principais que os comerciantes querem investigar ao construir sua abordagem. O primeiro que olhamos acima, e que diz respeito à relação risco-recompensa utilizado em cada comércio que é tomado em esforço para evitar o número um erro comerciantes de Forex fazer. No artigo, David sugere que os lsquotraders devem usar paradas e limites para impor uma proporção risco / recompensa de 1: 1 ou superior. Isso pode ser instituído colocando uma parada e um limite em cada negociação, garantindo que o limite seja pelo menos Como longe do preço de mercado atual como sua parada. Podemos até mesmo levar este conceito um passo adiante, procurando maiores lucros quando correto, mas arriscando menores quantidades de modo que quando as perdas são menores, isso pode ser feito com uma relação risco-recompensa de 1 a 2 (arriscando 1 dólar por cada 2 dólares procurados). Uma representação visual de uma relação risco-recompensa de 1 a 2 é ilustrada na figura abaixo: As razões para tal configuração de risco-recompensa são numerosas, pois os preços futuros podem ser difíceis de prever e impossíveis de prever. Mas quando um comerciante está no lado direito do comércio, este tipo de relação risco-recompensa pode maximizar seu ganho e limitar suas perdas nos casos em que eles estão errados. Por uma questão de fato, letrsquos dizer que um comerciante isnrsquot mesmo direito metade do tempo. Letrsquos assumir um comerciante só está ganhando em 40 de seus comércios. Usando uma proporção de risco de 1 a 2, eles ainda podem atingir um lucro líquido. Como você pode ver, a relação risco-recompensa mudou completamente a estratégia. Se o comerciante só estava procurando um dólar em recompensa por cada dólar arriscado, a estratégia teria perdido 200 pips. Mas ajustando isto a uma proporção de 1 para 2 risco-recompensa, o comerciante inclina as probabilidades de volta a seu favor (mesmo que apenas sendo direito 40 do tempo). Mas e se a nossa estratégia for bem-sucedida apenas 30 vezes (como mencionamos acima), podemos simplesmente olhar para ser mais agressivos, buscando uma recompensa maior pelo menor número de vezes que estamos certos. A tabela a seguir analisa três diferentes rácios risco-recompensa com uma taxa de 30 vencedores: Tomando a discussão de gestão de risco um passo adiante, podemos começar a se concentrar na alavancagem que está sendo utilizada. Afinal, não importa o quão forte são nossos índices de risco-recompensa se enfrentarmos uma chamada de margem dentro de nossos dois primeiros negócios de execução da estratégia. Este tópico foi investigado em muito mais profundidade no artigo lsquo Quanto Capital Devo Negociar Forex Com, rsquo por Jeremy Wagner. Enquanto pesquisava como os comerciantes se saíam com base na quantidade de capital comercial que estava sendo usada, Jeremy fez uma observação fascinante. Os comerciantes com menores saldos em suas contas, em geral, exerciam uma alavancagem muito maior do que os comerciantes com saldos maiores. Os comerciantes usando menos alavancagem viu resultados muito melhores do que os comerciantes de menor equilíbrio usando níveis acima de 20 a 1. Os comerciantes de maior saldo (com alavancagem média de 5 a 1) foram rentáveis em mais de 80 vezes do que os comerciantes de menor saldo (usando uma alavancagem média de 26 para 1). A tabela abaixo foi tirada diretamente de lsquo Quanto Capital Devo Negociar Forex Com, rsquo e ilustra em mais detalhe este desvio maciço entre esses grupos de comerciantes. Do artigo, Jeremy afirma que lsquotraders deve olhar para usar uma alavancagem eficaz de 10-para-1 ou less. rsquo Fazendo isso permitirá que os comerciantes para mitigar os danos causados por perdas e se isso é combinado com forte risco para recompensar índices (Procurando mais de uma recompensa do que o montante arriscado como mencionado acima), os comerciantes podem começar a olhar para colocar o conceito de gestão de risco para trabalhar em seu favor. --- Escrito por James B. Stanley Você pode seguir James no Twitter JStanleyFX. Para participar da lista de distribuição do James Stanleyrsquos, clique aqui.
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